Расчет чувствительности в excel пример - Word и Excel - помощь в работе с программами

Процессы в сфере финансов всегда взаимосвязаны – один фактор зависит от другого и меняется вместе с ним. Отследить эти изменения и понять, чего стоит ожидать в будущем, возможно с помощью функций Excel и табличных методов.

Содержание

Получение нескольких результатов с помощью таблицы данных
Общие сведения
Базовые сведения о таблицах данных
Создание таблицы данных с одной переменной
Добавление формулы в таблицу данных с одной переменной
Создание таблицы данных с двумя переменными
Ускорение вычислений для листов, содержащих таблицы данных
Другие инструменты для выполнения анализа чувствительности
Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel
Метод анализа чувствительности в сфере инвестиций
Формула
Пример анализа чувствительности инвестиционного проекта в Excel
Анализ чувствительности инвестиций при помощи таблицы данных
Факторный и дисперсионный анализ в Excel с автоматизацией подсчетов
Дисперсионный анализ в Excel
Факторный анализ в Excel: пример
Двухфакторный дисперсионный анализ в Excel
Заключение

Получение нескольких результатов с помощью таблицы данных

Возможности таблиц данных представляют собой элементы анализа «что если» – его нередко проводят через Microsoft Excel. Это второе название анализа чувствительности.

Общие сведения

Таблица данных – это тип диапазона ячеек, с помощью которого можно решать возникающие проблемы путем изменения значений в некоторых ячейках. Ее составляют, когда необходимо следить за изменениями компонентов формулы и получать обновления результатов, согласно этим изменениям. Выясним, как применять таблички данных в исследованиях, и каких видов они бывают.

Базовые сведения о таблицах данных

Существует два вида таблиц данных, они различаются по количеству компонентов. Составлять таблицу нужно с ориентацией на количество значений, которые нужно проверить с ее помощью.
Специалисты статистики применяют таблицу с одной переменной, когда в одном или нескольких выражениях есть только одна переменная, которая может повлиять на изменение их результата. К примеру, ее часто используют в связке с функцией ПЛТ. Формула предназначена для расчета суммы регулярного платежа и учитывает установленную в договоре процентную ставку. При подобных вычислениях переменные записывают в одну колонку, а результаты вычислений в другую. Пример таблички данных с 1 переменной:

Далее рассмотрим таблички с 2 переменными. Они применяются в тех случаях, когда на изменение какого-либо показателя влияют два фактора. Две переменные могут оказаться в другой таблице, связанной с займом, – с ее помощью можно выявить оптимальный срок выплаты и сумму ежемесячного платежа. В таком расчете тоже нужно использовать функцию ПЛТ. Пример таблички с 2 переменными:

Создание таблицы данных с одной переменной

Рассмотрим метод анализа на примере небольшого книжного магазина, где всего 100 книг в наличии. Часть из них можно продать дороже (50$), остальные обойдутся покупателям дешевле (20$). Рассчитан общий доход с продажи всех товаров – владелец решил, что продаст по высокой цене 60% книг. Необходимо выяснить, как вырастет выручка, если повысить цену на больший объем товара – 70% и так далее.

Обратите внимание! Общую выручку обязательно нужно считать с помощью формулы, иначе не получится составить таблицу данных.

Выбираем свободную ячейку в отдалении от края листа и записываем в ней формулу: =Ячейка общей выручки. Например, если доход записан в ячейке С14 (указано случайное обозначение), необходимо написать так: =С14.
Записываем проценты объема товара в столбец слева от этой ячейки – не под ней, это очень важно.
Выделяем диапазон ячеек, где располагается столбец процентов и ссылка на общий доход.

Находим на вкладке «Данные» пункт «Анализ «что если»» и кликаем по нему – в открывшемся меню нужно выбрать опцию «Таблица данных».

Откроется небольшое окно, где необходимо указать ячейку с процентом изначально проданных по высокой цене книг в графе «Подставлять значения по строкам в…». Этот шаг делают для того, чтобы делать перерасчет общей выручки с учетом возрастающего процента.

После нажатия кнопки «ОК» в окне, где вводились данные для составления таблицы, в строках появятся результаты вычислений.

Добавление формулы в таблицу данных с одной переменной

Из таблицы, которая помогала рассчитывать действие только с одной переменной, можно сделать усложненный инструмент анализа, добавив дополнительную формулу. Ее необходимо вписать рядом с уже существующей формулой – например, если таблица ориентирована по строкам, вписываем выражение в ячейку справа от уже существующего. Когда установлена ориентация по столбцам, записываем новую формулу под старой. Далее следует действовать по алгоритму:

Вновь выделяем диапазон ячеек, но теперь он должен включать новую формулу.
Открываем меню анализа «что если» и выбираем «Таблицу данных».
Добавляем новую формулу в соответствующее поле по строчкам или по столбикам в зависимости от ориентации таблички.

Создание таблицы данных с двумя переменными

Начало составления такой таблицы немного отличается – нужно поместить ссылку на общую выручку над значениями процентов. Далее выполняем эти шаги:

Записать варианты цены в одну строку со ссылкой на доход – каждой цене одна ячейка.
Выделить диапазон ячеек.

Открыть окно таблицы данных, как при составлении таблички с одной переменной – через вкладку «Данные» на панели инструментов.
Подставить в графу «Подставлять значения по столбцам в…» ячейку с начальной высокой ценой.
Добавить в графу «Подставлять значения по строкам в…» ячейку с начальным процентом продаж дорогих книг и нажать «ОК».

В результате вся табличка заполнена суммами возможного дохода с разными условиями продажи товара.

Ускорение вычислений для листов, содержащих таблицы данных

Если требуются быстрые вычисления в табличке данных, не запускающие пересчет книги целиком, можно выполнить несколько действий для ускорения процесса.

Открываем окно параметров, выбираем пункт «Формулы» в меню справа.
Выбираем пункт «Автоматически, кроме таблиц данных» в разделе «Вычисления в книге».

Выполним пересчет результатов в табличке вручную. Для этого нужно выделить формулы и нажать клавишу F

Другие инструменты для выполнения анализа чувствительности

В программе есть и другие инструменты, помогающие выполнять анализ чувствительности. Они автоматизируют некоторые действия, которые в ином случае пришлось бы выполнять вручную.

Функция «Подбор параметра» подойдет, если известен нужный результат, и требуется узнать входное значение переменной для получения такого результата.
«Поиск решения» – это надстройка для решения задач. Необходимо установить ограничения и указать на них, после чего система найдет ответ. Решение определяется путем изменения значений.
Анализ чувствительности можно провести с помощью диспетчера сценариев. Этот инструмент находится в меню анализа «что если» на вкладке «Данные». Он подставляет значения в несколько ячеек – количество может достигать 32-х. Диспетчер сравнивает эти значения, и пользователю не придется менять их вручную. Пример применения диспетчера сценариев:

Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel

Анализ «что если» оказывается особенно полезным в ситуациях, где требуется прогнозирование – например, в сфере инвестиций. Аналитики применяют этот метод, чтобы выяснить, как будет меняться стоимость акций компании в результате изменения некоторых факторов.

Метод анализа чувствительности в сфере инвестиций

При анализе «что если» используют перебор – ручной или автоматический. Известен диапазон значений, и они по очереди подставляются в формулу. В итоге получается набор значений. Из них выбирают подходящую цифру. Рассмотрим четыре показателя, по которым ведется анализ чувствительности в сфере финансов:

Чистая приведенная стоимость – вычисляется путем вычитания размера вложения из объема доходов.
Внутренняя норма доходности/прибыли – указывает, какую прибыль требуется получить с вложения за год.
Коэффициент окупаемости – отношение всей прибыли к начальному вложению.
Дисконтированный индекс прибыли – указывает на эффективность инвестиции.

Формула

Чувствительность вложения можно вычислить с помощью этой формулы: Изменение выходного параметра в % / Изменение входного параметра в %.

Выходным и входным параметром могут быть величины, описанные ранее.

Необходимо узнать результат при стандартных условиях.
Заменяем одну из переменных и следим за изменениями результата.
Вычисляем процентное изменение обоих параметров относительно установленных условий.
Вставляем полученные проценты в формулу и определяем чувствительность.

Пример анализа чувствительности инвестиционного проекта в Excel

Для лучшего понимания методики анализа необходим пример. Проанализируем проект с такими известными данными:

Заполним таблицу, чтобы анализировать проект по ней.

Вычисляем денежный поток с помощью функции СМЕЩ. На начальном этапе поток равен вложениям. Далее применяем формулу: =ЕСЛИ(СМЕЩ(Номер;1;)=2;СУММ(Приток 1:Отток 1); СУММ(Приток 1:Отток 1)+$B$5)
Обозначения ячеек в формуле могут быть другими, это зависит от размещения таблицы. В конце прибавляется значение из начальных данных – ликвидационная стоимость.

Определяем срок, за который проект окупится. Для начального периода используем эту формулу: =СУММЕСЛИ(G7:G17;»<0″). Диапазон ячеек – это столбец денежного потока. На дальнейших периодах применим эту формулу: =Начальный период+ЕСЛИ(Первый д.поток>0; Первый д.поток;0). Проект оказывается в точке безубыточности за 4 года.

Создаем столбец для номеров тех периодов, когда проект окупается.

Вычисляем рентабельность вложений. Необходимо составить выражение, где прибыль в конкретном отрезке времени делится на начальные вложения.

Определяем коэффициент дисконтирования по этой формуле: =1/(1+Ставка диск.%) ^Номер.

Вычислим приведенную стоимость с помощью умножения – денежный поток умножается на коэффициент дисконтирования.

Рассчитаем PI (индекс рентабельности). Приведенная стоимость в отрезке времени делится на вложения в начале развития проекта.

Определим внутреннюю норму прибыли с помощью функции ВСД: =ВСД(Диапазон денежного потока).

Анализ чувствительности инвестиций при помощи таблицы данных

Для анализа проектов в сфере инвестирования лучше подходят другие способы, нежели таблица данных. У многих пользователей возникает путаница при составлении формулы. Чтобы выяснить зависимость одного фактора от изменений в других, нужно выбрать правильные ячейки ввода вычислений и для считывания данных.

Факторный и дисперсионный анализ в Excel с автоматизацией подсчетов

Еще одна типология анализа чувствительности – факторный и дисперсионный анализ. Первый тип определяет связь между числами, второй выявляет зависимость одной переменной от других.

Дисперсионный анализ в Excel

Цель подобного анализа – разделить изменчивость величины на три компонента:

Изменчивость в результате влияния других значений.
Изменения из-за взаимосвязи влияющих на него значений.
Случайные изменения.

Выполним дисперсионный анализ через надстройку Excel «Анализ данных». Если она не включена, ее можно подключить в параметрах.
Начальная таблица должна соответствовать двум правилам: на каждую величину приходится один столбец, и данные в нем располагаются по возрастанию или по убыванию. Необходимо проверить влияние уровня образования на поведение в конфликте.

Находим во вкладке «Данные» инструмент «Анализ данных» и открываем его окно. В списке нужно выбрать однофакторный дисперсионный анализ.

Заполняем строки диалогового окна. Входной интервал – все ячейки без учета шапки и номеров. Группируем по столбцам. Выводим результаты на новый лист.

Поскольку значение в желтой ячейке больше единицы, можно считать предположение неверным – зависимости между образованием и поведением в конфликте нет.

Факторный анализ в Excel: пример

Проанализируем взаимосвязь данных в сфере продаж – необходимо выявить популярные и непопулярные товары. Начальная информация:

Нужно выяснить, на какие товары больше всего вырос спрос в течение второго месяца. Составляем новую таблицу для определения роста и снижения спроса. Рост рассчитывается по этой формуле: =ЕСЛИ((Спрос 2-Спрос 1)>0; Спрос 2- Спрос 1;0). Формула снижения: =ЕСЛИ(Рост=0; Спрос 1- Спрос 2;0).

Подсчитаем рост спроса на товары в процентах: =ЕСЛИ(Рост/Итог 2 =0;Снижение/Итог 2; Рост/Итог 2).

Составим диаграмму для наглядности – выделяем диапазон ячеек и создаем гистограмму через вкладку «Вставка». В настройках нужно убрать заливку, это можно сделать через инструмент «Формат ряда данных».

Двухфакторный дисперсионный анализ в Excel

Дисперсионный анализ проводят с несколькими переменными. Рассмотрим это на примере: нужно выяснить, как быстро проявляется реакция на звук разной громкости у мужчин и женщин.

Открываем «Анализ данных», в списке нужно найти двухфакторный дисперсионный анализ без повторений.
Входной интервал – ячейки, где содержатся данные (без шапки). Выводим результаты на новый лист и жмем «ОК».

Показатель F больше, чем F-критическое – это означает, что пол влияет на скорость реакции на звук.

Заключение

В данной статье был подробно рассмотрен анализ чувствительности в табличном процессоре Excel, благодаря чему каждый пользователь сможет разобраться в методах его применения.

Оцените качество статьи. Нам важно ваше мнение:

Источник

Получение нескольких результатов с помощью таблицы данных

Смотрите также месяцем. Формула дляСтолбцы расположить по возрастанию/убыванию качестве аргументов должны1. Вам обязательно дисконтирования. С7 – эффективности инвестиций. из двух переменных Мы введем 500, это ячейка B7 Далее мы приведем.Работа с даннымиЕсли таблица данных ориентирована с одной переменнойНа иллюстрации ниже ячейкасредство подбораПримечание: «снижения»: =ЕСЛИ(J3=0;B2-C2;0), где величины исследуемого параметра. явно стоять ячейки

надо изменить тему номер периода.ROI/ROR (коэффициент рентабельности/окупаемости инвестиций). в формуле и поскольку допустимо потратить и мы уже несколько примеров, чтобыСовет:или по строке, введите ориентирована по столбцам, D2 содержит формулу. Сценарии и таблицы Мы стараемся как можно J3 – ссылкаРассмотрим дисперсионный анализ в L8 и M7. в соответствии сНайдем дисконтированную (приведенную) стоимость. Рассчитывается как отношение заменить ее любым

Общие сведения

$500. выделили ее. показать, как работает При необходимости на вкладкепрогноза новую формулу в а формула содержащейся платежа ( данных с помощью

оперативнее обеспечивать вас на ячейку слева Excel на примере. И «формула» (вводимая правилами Форума (модераторы Это произведение значения общей прибыли (с количеством значений, аИзменяЗначениеПодбор параметраформулы(в Excel 2016 ), пустую ячейку под в ячейке D2.

=ПЛТ(B3/12;B4;-B5) наборов ввода значений актуальными справочными материалами («Рост»). Во второмПсихолог фирмы проанализировал с через Данные-Анализ «Что-если»-Таблица еще обязательно обратят денежного потока в учетом коэффициента дисконтирования) полученные результаты свестия значение ячейки

— требуемый результат,.

щелкните стрелку на нажмите кнопку существующую формулу вЕсли требуется проверить), которая ссылается на для вычисления возможных на вашем языке. столбце – сумма помощью специальной методики данных), должна иметь Ваше внимание на текущем периоде и к начальной инвестиции. в таблицу. Этот— ячейка, куда т.е. результат, которыйПредставьте, что Вы поступаете

Параметры вычисленийанализа «что если» > первом столбце таблицы влияние различных значений ячейку ввода B3. результатов. Средство подбора Эта страница переведена предыдущего значения и стратегии поведения сотрудников вид {ТАБЛИЦА(M7;L8)} это) коэффициента дисконтирования. Формула:DPI (дисконтированный индекс доходности/прибыльности). инструмент обладает широчайшими Excel выведет результат. должен получиться в в определенное учебноеи выберите

данных. в других формулахТаблицы данных с двумя совершенно различные, Active автоматически, поэтому ее предыдущего роста за в конфликтной ситуации.Сейчас покручу еще,2. Вы хотите, =G7*K7. Рассчитывается как отношение возможностями, поскольку выводит Мы выделим ячейку ячейке B7. В заведение. На данныйАвтоматическое, кроме таблиц данныхТаблицы данныхВыделите диапазон ячеек, которые дополнительных в формулы переменными

Directory использует один текст может содержать вычетом текущего снижения.

Базовые сведения о таблицах данных

Предполагается, что на пока мэтров нет чтобы Вам помоглиНайдем индекс рентабельности (или чистой приведенной стоимости сразу множество результатов,

 B3, поскольку требуется нашем примере мы момент Вами набрано

(в группе(в группе содержат таблицу данных ячеек результат и вычисляет неточности и грамматическиеРассчитаем процент роста по поведение влияет уровеньabtextime в сфере финансового дисконтированный индекс рентабельности). к начальным инвестициям. в отличие от вычислить количество гостей, введем 70, поскольку 65 баллов, аВычислениеРабота с данными и новую формулу.справа от

Таблицы данных с двумя возможные входные значения, ошибки. Для нас каждому наименованию товара. образования (1 –: Вот, к примеру,

 анализа? Но тут Аббревиатура – PI. Если показатель больше

Диспетчера сценариев которое можно пригласить, нужно набрать минимум необходимо минимум 70).илиНа вкладкепервой формулы. переменными используются в которые могут привести важно, чтобы эта Формула: =ЕСЛИ(J3/$I$11=0;-K3/$I$11;J3/$I$11). Где среднее, 2 – поставил в ячейку больше в целом Это отношение дисконтированной

1, вложение капиталаили не превысив бюджет 70 баллов, чтобы баллов, чтобы пройтиДля определенных целей ипрогнозаданные

Если таблица данных с том случае, если

к результату. статья была вам J3/$I$11 – отношение среднее специальное, 3 M8 формулу по Excel отвечают, стоимости к начальным можно считать эффективным.Подбора параметра в $500. поступить. отбор. К счастью, в случае большихExcel 2016 группы).нажмите кнопкупрограммой строки

Создание таблицы данных с одной переменной

требуется проследить, какКак и сценарии, таблицы полезна. Просим вас «роста» к итогу – высшее).200?’200px’:»+(this.scrollHeight+5)+’px’);»>=M7*L8 реже можно встретить вложениям. Формула вДанные показатели, как правило,. В следующем примереВыполнив все пункты, нажмите

Изменяя значение ячейки

есть последнее задание, наборов переменных данныхВ полеАнализ «что если»(вашей переменными располагаются изменение значений двух данных позволяют изучить уделить пару секунд за 2 месяц,
Внесем данные в таблицуВроде всё верно.
- ответы по узкой Excel: =L8/-$G$7. и являются теми видно 24 возможныхОК— ячейка, куда которое способно повысить можно использовать несколькоПодставлять значения по столбцам> в строку), введите переменных в одной набор возможных результатов. и сообщить, помогла
  
  ;-K3/$I$11 – отношение Excel:Так что выводите предметной области. ВыНайдем внутреннюю норму прибыли результатами, по которым результата по ежемесячным
- . Excel выведет результат. количество Ваших баллов. других средств Excelвведите ссылку наТаблицы данных формулу в ячейке формуле повлияет на В отличие от ли она вам,
  «снижения» к итогуОткрываем диалоговое окно нашего в M8 формулу, бы локализовали проблему (IRR). Если даты проводится анализ чувствительности. платежам за кредит:
Диалоговое окно В нашем случае В данной ситуации для выполнения анализа ячейку ввода для(в группе
на один столбец результаты этой формулы. сценариев, в таблицах с помощью кнопок за 2 месяц. аналитического инструмента. В описывающую зависимость IRR — где именно не учитываются (как Естественно, при необходимостиАвтор: Антон Андронов
Результат подбора параметра мы выберем ячейку
- можно воспользоваться «что если». входных значений вРабота с данными слева от первого Например, таблицу данных данных все результаты внизу страницы. ДляВыделяем область данных для
- раскрывшемся списке выбираем от цены и что-то считается не в нашем примере), определяется чувствительность иПод анализом чувствительности понимаютсообщит, удалось ли
  
   B6, поскольку хотимПодбором параметраПодбор параметров строке.или значения и одну с двумя переменными

Добавление формулы в таблицу данных с одной переменной

отображаются в одной удобства также приводим построения диаграммы. Переходим «Однофакторный дисперсионный анализ» объема услуг.

так, как Вы

воспользуемся встроенной функцией других численных расчетных
- динамику изменений результата найти решение. Нажмите узнать оценку, которую, чтобы выяснить, какойЕсли вы знаете, какойЯчейки B4прогноза
- ячейку под строкой можно использовать, чтобы таблице на одном ссылку на оригинал на вкладку «Вставка» и нажимаем ОК.В нижнюю часть
ждете. А то ВСД. Функция: =ВСД(G7:G17). показателей. Количество переменных
в зависимости отOK требуется получить на балл необходимо получить результат ожидать отвведите в полеExcel 2016 группы). значений. узнать, как разные листе. Применение таблиц (на английском языке).
— «Гистограмма».В поле «Входной интервал»
- желтой таблицы - я, к примеру. Если даты учитываются, может быть любым. изменений ключевых параметров.. последнем задании.
- за последнее задание, формулы, но неПодставлять значения по столбцамВыполните одно из следующихЕсли требуется проверить комбинации процентных ставок данных облегчает и

Создание таблицы данных с двумя переменными

Таблица данных является диапазонПоработаем с подписями и ввести ссылку на где у Вас из файла не то подойдет функция

То есть что

Результат появится в указаннойВыполнив все шаги, нажмите чтобы поступить в знаете точно входные

. действий: влияние различных значений и сроков ссуды ускоряет изучение возможных ячеек, в которых цветами. Уберем накопительный диапазон ячеек, содержащихся
NPV — то понял. ЧИСТВНДОХ. Посчитаем РРЗадача – проанализировать основные

мы получим на ячейке. В нашемОК учебное заведение.
значения, которые необходимоВ полеЕсли таблица данных ориентирована в других формулах

повлияют на размер вариантов. Поскольку внимание можно изменить значения
итог через «Формат во всех столбцах же самое, аналогично,Прям с языка – срок окупаемости показатели эффективности инвестиционного выходе модели, меняя случае

.На изображении ниже видно,
получить его формулу,Подставлять значения по строкам по столбцу, введите введите дополнительных формул ежемесячного платежа. сосредоточено только на в некоторых в ряда данных» - таблицы. конечно номера строк снял. Полностью поддерживаю. проекта. Для этой проекта. Для примера переменные на входе.Подбор параметраExcel вычислит результат и
что Ваши баллы используйте средство подборавведите ссылку на ссылку на ячейку в ячейкахНа иллюстрации ниже ячейка
 одной или двух некоторых ячейках, задаваемые «Заливка» («Нет заливки»).«Группирование» назначить по столбцам.
— с соответствующимdcshoe цели используем вложенные возьмем условные цифры.Данный анализ вызывает особыйвычислил результат
в диалоговом окне за первые два параметров. Читайте в ячейку ввода для для ячейки ввода
под C2 содержит формулу переменных, результаты легко

 по-разному проблемы. Хороший С помощью данного

«Параметры вывода» — новый сдвигом вниз: Там на вкладке функции: . ИлиВходные данные: интерес, как у18,62Результат подбора параметра задания (тест и статье, Используйте средство входных значений в в полепервой формулы.

Ускорение вычислений для листов, содержащих таблицы данных

определения размера платежа воспринимаются; ими также пример таблицы данных инструментария меняем цвет рабочий лист. Еслиdcshoe Оценка инвестиций я возьмем данные изНачинаем заполнять таблицу для

инвесторов, так и. Поскольку мы считаем

сообщит решение, если письменная работа) составляют
- подбора для поиска столбце. Подставлять значения по строкамВыделите диапазон ячеек, содержащих ( просто обмениваться в использует функции
- для «снижения» и нужно указать выходной: У вас получилось? сделал две таблицы таблицы. анализа чувствительности инвестиционного у управляющих бизнесом.
количество гостей, то оно есть. Нажмите 58, 70, 72 путем изменения входногоВ поле. формулы и значения,

=ПЛТ(B3/12;B4;-B5) табличной форме.ПЛТ «роста». диапазон на имеющемся Можете выложить Ваши данных, которые некорректноПодведем итоги: проекта: Его результаты несут

Дальнейшие действия

наш окончательный ответОК и 60. Несмотря значения требуемого результата.Подставлять значения по строкамЕсли таблица данных ориентирована которые нужно заменить.

), в которой используются

Таблица данных не можетс разных кредитаТеперь наглядно видно, продажи листе, то переключатель результаты кручения?! посчитали одинаковые значениясрок проекта – 10Рассчитаем денежный поток. Так особенную ценность в должен быть целым. на то, что

Поиск решения Excel

, введите по строке, введите На приведенном выше две ячейки ввода: принимать более двух сумм и процентной какого товара дают ставим в положениеabtextime в каждой…не понимаю лет; как у нас аналитике бизнес проектов. числом. Мы можемРезультат появится в указанной мы не знаем,Надстройка «Поиск решения» ExcelB3 ссылку на ячейку рисунке диапазон представляет B3 и B4. переменных. Если необходимо ставки для вычисления

support.office.com

Анализ “что если” в Excel

основной рост. «Выходной интервал» и: Шлепнул файл в какие данные нужночистый дисконтированный доход (NPV) динамический диапазон, понадобится Excel позволяет анализировать округлить результат в ячейке. В нашем каким будет балл можно использовать для. для ячейки ввода C2: D5.Расчет таблицы данных проанализировать больше переменных, комиссионных по ценеПоказывает, как влияет два

Подбор параметра

ссылаемся на левую сообщение №7 использовать, чтобы правильно – 107228р. (без функция СМЕЩ. При чувствительность инвестиционных проектов, большую или меньшую примере за последнее задание поиска оптимального значенияНажмите кнопку в полеНа вкладке вместо таблиц данных по займу ипотеки. фактора на изменение

Как использовать Подбор параметра (пример 1):

верхнюю ячейку диапазонаabtextime она считалась. учета даты платежей, расчете учитываем ликвидационную пользователям с базовыми сторону. Округлив количествоПодбор параметра (тестирование 3), мы для ввода переменных.ОКПодставлять значения по столбцамданныеПри пересчете листа, также лучше использовать сценарии. Эксперименты с разными значения случайной величины. для выводимых данных.: Ну, кстати, разница

Вот мне надо принимая все периоды стоимость (в нашем знаниями в области гостей в большуюустановил, что требуется можем написать формулу, «Поиск решения» работает..нажмите кнопку пересчитает все таблицы Несмотря на то значениями, чтобы просмотреть Рассмотрим двухфакторный дисперсионный Размеры определятся автоматически. этой фичи со проанализировать значение Х равными); примере – 0, финансов. сторону, мы превысим получить минимум 90 которая вычислит средний с группы ячеекПример таблицы данных сВ таблице данных санализа «что если» > данных, даже если что работа с соответствующие вариантов в анализ в Excel

Результаты анализа выводятся на стандартным протягиванием формулы при изменении значенийдля нахождения данного значения неизвестна). Расчет будемЗадача аналитика – определить заданный бюджет, значит, баллов за последнее балл сразу за (называемые переменные решения двумя переменными двумя переменными используется  не без изменения
таблицей данных ограничена результатах является общие на примере. отдельный лист (в по прямоугольнику, на У и З, возможно использование встроенных производить «без дат».
характер зависимости результата остановимся на 18-ти
-  задание, чтобы пройти все задания. Все, или просто переменнойТаблица данных с двумя формула, содержащая дваТаблицы данных данных. Ускорение вычислений только одной или
-  задачи вЗадача. Группе мужчин и нашем примере). первый (возможно, не тогда Х должен функций ЧПС и То есть они от переменных и гостях. дальше.
-  что нам необходимо, ячейки), которые используются переменными можно отобразить списка входных значений.(в группе для листов, содержащих двумя переменными (однаАнализ данных женщин предъявляли звук
Значимый параметр залит желтым профессиональный) взгляд, достаточно быть функцией от
ПС (для аннуитетных не повлияют на их пороговых величин,Как видно из предыдущегоДавайте представим, что Вы это вычислить среднее при вычислении формулы
как различные сочетания Формула должна ссылатьсяРабота с данными таблицы данных, вы для подстановки значений. разной громкости: 1 цветом. Так как эфемерна.

Как использовать Подбор параметра (пример 2):

У и З, платежей); результаты. Денежный поток когда выводы модели примера, бывают ситуации, планируете событие и арифметическое для всех в ячейках цель процентная ставка и на две разныеили можете изменить параметры по столбцам, аТаблицы данных в Microsoft – 10 дБ, Р-Значение между группамиТе же результаты правильно?дисконтированный индекс рентабельности (PI) в «нулевом» периоде больше не поддерживаются.

которые требуют целое хотите пригласить такое пяти оценок. Для и ограничения. Подбираются
ссуды повлияет ежемесячный ячейки ввода.прогнозарасчета другая — по строкам), Excel являются частью 2 – 30 больше 1, критерий
можно получить иabtextime
-  – 1,54; равняется предынвестиционным вложениям.По своей сути метод число в качестве количество гостей, чтобы этого введите выражение значения в ячейках
-  платеж по ипотеке.Выполните следующие действия.Excel 2016 группы).для автоматического пересчета при этом можно
-  набора команд известные дБ, 3 – Фишера нельзя считать более традиционным средствами:рентабельность инвестиций (ROR) – В последующих периодах: анализа чувствительности – результата. Если не превысить бюджет
=СРЗНАЧ(B2:B6) переменной решения для На рисунке ячейка
В ячейку листа введитеВыполните одно из действий, листа, но не использовать любое количество как инструменты анализа 50 дБ. Время
значимым. Следовательно, поведениеЧтобы проанализировать изменчивость признакаdcshoe 25%; . это метод перебора:Подбор параметра в $500. Можнов ячейку B7. удовлетворения ограничения на C2 содержит формулу формулу, которая ссылается указанных ниже. таблицы данных. Подробнее различных значений переменных. «что если». После ответа фиксировали в в конфликтной ситуации под воздействием контролируемых

а что завнутренняя норма доходности (IRR)Для расчета срока окупаемости в модель последовательновыдает десятичное значение, воспользоваться После того как ограничение ячеек и вычисления платежа, на две ячейкиЕсли таблица данных ориентирована

Другие типы анализа «что если»

об этом разделе Сценарий поддерживает только создания и анализа миллисекундах. Необходимо определить, не зависит от переменных, применяется дисперсионный формула у Вас – 21%; инвестиционного проекта (РР) подставляются значения параметров. необходимо округлить егоПодбором параметра Вы примените получения нужного результата=PMT(B3/12,B4,-B5) ввода.

 по столбцу, введите ускорение вычислений, содержащих 32 различных значения, данных таблиц, вы влияет ли пол уровня образования. метод. в желтых таблицахсрок окупаемости (РР) – создаем дополнительный столбец. К примеру, мы в большую или, чтобы вычислить числоПодбор параметра
 для целевой ячейки. , который использует двеВ приведенном ниже примере, ссылка на ячейку таблицы данных на но количество сценариев выполняете анализ «что на реакцию; влияетДля изучения связи между на Листе Оценка 4 года. В инвестиционный период хотим узнать, как меньшую сторону в гостей, которое можнок решению этой Дополнительные сведения в ячейки ввода B3 в котором начальные

на ячейку ввода

office-guru.ru

Анализ чувствительности инвестиционного проекта скачать в Excel

листе. может быть любым. если». ли громкость наФакторным называют многомерный анализ значениями – факторный инвестиций? Можете пояснить,Можно еще найти среднегодовую

будут суммироваться все изменится стоимость фирмы зависимости от ситуации. пригласить. В следующем задачи, в ячейке этой статье: определить и B4. значения формулы введены в полеТаблица данных с однойДополнительные сведения в статьеАнализ «что если» является

Метод анализа чувствительности

реакцию. взаимосвязей между значениями метод. Рассмотрим подробнее что она делает? чистую (за вычетом дополнительные инвестиции за

при изменении себестоимостиДля решения более сложных примере ячейка B4 B6 отобразится минимальный и решение задачиПри установке этого варианта в ячейки B3,Подставлять значения по строкам переменной содержать его Введение в анализ процесс об изменении

Переходим на вкладку «Данные» переменных. С помощью аналитические инструменты: факторный, Или что она оттоков) прибыль без

вычетом прибыли от продукции в пределах

задач можно применить содержит формулу балл, который необходимо с помощью поиска вычисления происходят без B4 и B5,. На приведенном выше входных значений в «что если». значений в ячейках,
— «Анализ данных» данного метода можно дисперсионный и двухфакторный должна была бы учета инвестиций и суммы вложенных финансовых 60-80%. другие типы=B1+B2*B3 получить, чтобы поступить решения. вычисления таблицы данных введите формулу рисунке ячейку ввода
одном столбце (столбецСоздайте таблицу данных с чтобы увидеть, как Выбираем из списка решить важнейшие задачи:
дисперсионный метод оценки делать процентной ставки: =(E18+СУММ(F7:F17))/C20. средств. Формула дляИспользуется и обратный метод,анализа «что если», которая суммирует общую

в учебное заведение.Excel содержит множество мощных завершении пересчета для=PMT(B3/12,B4,-B5) — B3. программой) или в одной или двумя эти изменения повлияют «Двухфакторный дисперсионный анализ

всесторонне описать измеряемый объект

Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel

изменчивости.dcshoe Где Е18 – «нулевого» периода: =СУММЕСЛИ(G7:G17;»0;G8;0).

когда результат модели

— сценарии или стоимость аренды помещенияВыберите ячейку, значение которой

инструментов для выполнения всей книги. Дляв ячейке C2.Если таблица данных ориентирована строке (ориентированные по переменными либо в на результат формулы без повторений». (причем емко, компактно);Условно цель дисперсионного метода: В желтых таблицах сумма притоков денежных Где Н7 – на выходе «подгоняется» таблицы данных. В и стоимость приема
необходимо получить. Каждый сложных математических вычислений, ручного пересчета таблицыВ том же столбце по строке, введите строке). Любую формулу зависимости от количества на листе. Например,Заполняем поля. В диапазонвыявить скрытые переменные значения, можно сформулировать так: это и есть средств, диапазон F7:F17 это прибыль предыдущего к изменению значений отличие от всех гостей (цена
раз при использовании например, данных, выберите его ниже формулы введите ссылку на ячейку в таблице данных переменных и формул, с помощью таблицы должны войти только определяющие наличие линейных
вычленить из общей применение функции Таблица – оттоки; С20 периода (значение в на входе.
Подбора параметра за 1 гостя инструментаАнализ «что если» формулы и нажмите значения подстановки для для ячейки ввода с одной переменной
которые необходимо проверить. данных варьироваться процентная числовые значения. статистических корреляций; вариативности параметра 3 данных. От нее
– срок инвестиционного ячейке выше). G8Основные целевые измеримые показатели, который опирается на умножается на ихПодбор параметра. Этот инструмент способен
клавишу F9. первой переменной. в поле должны ссылаться толькоТаблицы данных с одной ставка и продолжительностьРезультат анализа выводится наклассифицировать переменные (определить взаимосвязи частные вариативности: мне надо увидеть проекта. – денежный поток финансовой модели: требуемый результат и количество).

, Вам необходимо выбирать

экспериментальным путем найтиВыполните следующие действия для
В этом случае введитеПодставлять значения по столбцам один ячейка ввода. переменной срока действия подписки
новый лист (как между ними);1 – определенную действием изменение значения внутреннейСкачать анализ чувствительности инвестиционного
в данном периодеNPV (чистая приведенная стоимость).
работает в обратномВыделите ячейку, значение которой
ячейку, которая уже решение по Вашим
повышения производительности вычислений. разные процентные ставки

.Выполните следующие действия. по займу в было задано).сократить число необходимых переменных. каждого из изучаемых ставки доходности (28,3%) проекта. (значение ячейки слева). Основной показатель доходности

направлении, эти инструменты необходимо изменить. В

содержит формулу или исходным данным, дажеВыполните одно из следующих в ячейки C3,

exceltable.com

Анализ чувствительности инвестиций при помощи таблицы данных (Формулы/Formulas)

Примечание:Введите элементы списка значений,Если нужно отображать как соответствии — дляТа как F-статистики (столбецРассмотрим на примере проведение значений; в зависимости отТаблицу Excel с примеромТеперь найдем, когда проект инвестиционного объекта. Рассчитывается позволяют анализировать множество нашем случае мы функцию. В нашем
если данные являются

 действий: C4 и C5.
После создания таблицы данных, которые нужно заменить различные значения одной оценки потенциальных суммы «F») для фактора факторного анализа. Допустим,2 – продиктованную взаимосвязью
изменения цены (вертикально и формулами можно начнет приносить прибыль. как разность общей значений и наблюдать, выделим ячейку B4. случае мы выберем неполными. В этомВ Excel 2007 нажмитеВведите второй список в может потребоваться изменение в ячейку ввода переменной в одну ежемесячных платежей. «Пол» больше критического нам известны продажи между исследуемыми значениями;
от 80 до посмотреть, скачав файл

 Или точку безубыточности: суммы дисконтированных доходов каким образом изменяетсяНа вкладке ячейку B7, поскольку уроке Вы узнаете,кнопку Microsoft Office той же строке формата ячейки результата. — либо одну
или несколько формулПримечание: уровня F-распределения (столбец каких-либо товаров за3 – случайную, продиктованную 120%) и объема с готовым примером. =ЕСЛИ(H7>=0;$C7;»»), где Н7

 и размера самой результат.Данные
она содержит формулу как использовать один, затем щелкните с формулой, справа На рисунке отформатированные строку или один будут изменяться результаты Вы можете выполнять быстрее «F-критическое»), данный фактор

 последние 4 месяца. всеми неучтенными обстоятельствами. услуг горизонтально (80dcshoe – это прибыль инвестиции. Представляет собойДвыберите команду=СРЗНАЧ(B2:B6) из инструментовПараметры Excel от нее. ячейки результата виде столбец. Оставьте несколько этих формул с выполнять вычисления с имеет влияние на Необходимо проанализировать, какиеВ программе Microsoft Excel — 120%). В

: Всем привет! Мучаюсь в текущем периоде прогнозную оценку экономическогоиспетчер сценариевАнализ «что если».анализа «что если»и выберите категориюВведите условия займа (в денежных единиц. пустые строки и помощью таблицы данных помощью таблицы данных анализируемый параметр (время наименования пользуются спросом, дисперсионный анализ можно
двух желтых окошках с анализом чувствительности,

 (значение ячейки слева). потенциала предприятия впозволяет подставлять значения, а затем в
На вкладке
под названием
Формулы месяцах) в ячейкиФормулы, которые используются в столбцы по обе с одной переменной.
и Visual Basic реакции на звук). а какие нет. выполнить с помощью окошках это формулы пытаюсь построить при С7 – это случае принятия проекта.

 сразу в несколько выпадающем меню нажмитеДанныеПодбор параметра

. D2 и E2. таблице данных с

 стороны от значения. Например, можно использовать для приложений (VBA).Скачать пример факторного иПосмотрим, за счет, каких инструмента «Анализ данных» (чистая приведенная стоимость помощи таблицы данных.
номер текущего периодаIRR (внутренняя норма доходности ячеек (до 32).

excelworld.ru

Факторный и дисперсионный анализ в Excel с автоматизацией подсчетов

Подбор параметравыберите команду.В других версиях, выберите

Выделите диапазон ячеек, содержащих одной переменной, должныВыполните одно из действий, таблицу данных с Дополнительные сведения можно дисперсионного анализа наименований произошел основной

Дисперсионный анализ в Excel

(вкладка «Данные» - ЧПС (284 887,26) Но почему-то не (первый столбец). или прибыли). Показывает

Вы можете создать.Анализ «что если»
Каждый раз при использованиифайл
формулу (C2), строку ссылаться только на

указанных ниже. одной переменной для найти таблицы данныхскачать факторный анализ рост по итогам «Анализ»). Это надстройка и внутренняя ставка считает, где-то что-тоНайдем рентабельность инвестиций. Это максимальное требование к несколько сценариев, а

Появится диалоговое окно с, а затем в

формулы или функции> и столбец значений
одну ячейку ввода.Если таблица данных

просмотра различных процентной Excel «что если»:

отклонений скачать пример второго месяца. Если табличного процессора. Если доходности (28,3%)) не то ввожу отношение прибыли в годовой прибыли на затем сравнить их, тремя полями: выпадающем меню нажмите

в Excel ВыПараметры

(C3:C5 и D2:E2),Инструкциистолбцам ставки влияют на быстрее расчета с
2 продажи какого-то товара надстройка недоступна, нужноabtextime в параметрах. Надо
текущем периоде к
вложенные деньги. Сколько не изменяя значенийУПодбор параметра собираете исходные значения> а также ячейки,Выполните одно из следующих(в столбце являются ежемесячный платеж по использованием VBA.
Для фактора «Громкость»: 3,16 выросли, положительная дельта открыть «Параметры Excel»

: Сколько мог - посчитать, например, зависимость предынвестиционным вложениям. Формула инвестор может заложить вручную. В следующемстановить в ячейке. вместе, чтобы получитьформулы

в которые нужно

Факторный анализ в Excel: пример

действий: вашей переменными), введите ипотеке с помощьюТипы анализ «что если» < 6,94. Следовательно,

– в столбец и включить настройку
разобрался. Хотя совсем IRR (28,3%) от в Excel: =СУММ($H$7;H8)/-$H$7.
в свои расчеты, примере мы используем
— ячейка, которая

Появится диалоговое окно с результат.. поместить вычисленные значенияЕсли таблица данных ориентирована формулу в ячейке функции ПЛТ. Ввод

данный фактор не «Рост». Отрицательная – для анализа. не моё это двух параметров: 1.Рассчитаем коэффициент дисконтирования. Формула чтобы проект стал сценарии, чтобы сравнить содержит требуемый результат. тремя полями:Подбор параметраВ разделе (D3:E5). по столбцу, введите на одну строку значений переменных вСуществует три типа инструменты влияет на время «Снижение». Формула вРабота начинается с оформления ни разу (( Цена, 2. Объем
для нашего примера привлекательным. Если внутренняя несколько различных мест В нашем примереУстработает наоборот. ОнПараметры вычисленийВ этом случае выделите новую формулу в
выше и на один столбец или анализа «что если» ответа.
Excel для «роста»: таблицы. Правила: … У Вас услуг (где даты не норма рентабельности выше, для проведения мероприятия. ячейка B4 ужеановить в ячейке

позволяет, опираясь нав группе диапазон C2: E5.

Двухфакторный дисперсионный анализ в Excel

пустую ячейку справа одну ячейку вправо строку и результаты в Excel:Для примера также прилагаем =ЕСЛИ((C2-B2)>0;C2-B2;0), где С2-В2

В каждом столбце должны в ячейке M8Помогите разобраться пожалуйста. учитываются): =1/(1+$B$1)^C7. В1 чем ожидаемый доходТаблицы выделена.— ячейка, которая конечный результат, вычислитьВычислениеНа вкладке « от существующую формулу от столбца значений.

отображаются в смежныхсценарии таблицы данных факторный анализ отклонений – разница между быть значения одного
должна быть формула,abtextime – ячейка с
на капитал, тоданныхЗначение

содержит требуемый результат. исходное значение, котороевыберите вариантданные в первой строке Эта таблица данных столбцах или строках.и

в маржинальном доходе. 2 и 1

исследуемого фактора. в которой в: Привет!

процентным выражением ставки можно говорить обпозволяют взять одну— требуемый результат. В нашем случае

даст такой результат.Автоматически, кроме таблиц данных» в группе

exceltable.com

таблицы данных.

Источник

Под анализом чувствительности понимают динамику изменений результата в зависимости от изменений ключевых параметров. То есть что мы получим на выходе модели, меняя переменные на входе.

Данный анализ вызывает особый интерес, как у инвесторов, так и у управляющих бизнесом. Его результаты несут особенную ценность в аналитике бизнес проектов. Excel позволяет анализировать чувствительность инвестиционных проектов, пользователям с базовыми знаниями в области финансов.

Метод анализа чувствительности

Задача аналитика – определить характер зависимости результата от переменных и их пороговых величин, когда выводы модели больше не поддерживаются.

По своей сути метод анализа чувствительности – это метод перебора: в модель последовательно подставляются значения параметров. К примеру, мы хотим узнать, как изменится стоимость фирмы при изменении себестоимости продукции в пределах 60-80%.

Используется и обратный метод, когда результат модели на выходе «подгоняется» к изменению значений на входе.

Основные целевые измеримые показатели финансовой модели:

NPV (чистая приведенная стоимость). Основной показатель доходности инвестиционного объекта. Рассчитывается как разность общей суммы дисконтированных доходов и размера самой инвестиции. Представляет собой прогнозную оценку экономического потенциала предприятия в случае принятия проекта.
IRR (внутренняя норма доходности или прибыли). Показывает максимальное требование к годовой прибыли на вложенные деньги. Сколько инвестор может заложить в свои расчеты, чтобы проект стал привлекательным. Если внутренняя норма рентабельности выше, чем ожидаемый доход на капитал, то можно говорить об эффективности инвестиций.
ROI/ROR (коэффициент рентабельности/окупаемости инвестиций). Рассчитывается как отношение общей прибыли (с учетом коэффициента дисконтирования) к начальной инвестиции.
DPI (дисконтированный индекс доходности/прибыльности). Рассчитывается как отношение чистой приведенной стоимости к начальным инвестициям. Если показатель больше 1, вложение капитала можно считать эффективным.

Данные показатели, как правило, и являются теми результатами, по которым проводится анализ чувствительности. Естественно, при необходимости определяется чувствительность и других численных расчетных показателей. Количество переменных может быть любым.

Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel

Задача – проанализировать основные показатели эффективности инвестиционного проекта. Для примера возьмем условные цифры.

Входные данные:

Начинаем заполнять таблицу для анализа чувствительности инвестиционного проекта:

Рассчитаем денежный поток. Так как у нас динамический диапазон, понадобится функция СМЕЩ. При расчете учитываем ликвидационную стоимость (в нашем примере – 0, неизвестна). Расчет будем производить «без дат». То есть они не повлияют на результаты. Денежный поток в «нулевом» периоде равняется предынвестиционным вложениям. В последующих периодах: .

Для расчета срока окупаемости инвестиционного проекта (РР) создаем дополнительный столбец. В инвестиционный период будут суммироваться все дополнительные инвестиции за вычетом прибыли от суммы вложенных финансовых средств. Формула для «нулевого» периода: =СУММЕСЛИ(G7:G17;»<0″). Формула для последующих периодов: =H7+ЕСЛИ(G8>0;G8;0). Где Н7 – это прибыль предыдущего периода (значение в ячейке выше). G8 – денежный поток в данном периоде (значение ячейки слева).

Теперь найдем, когда проект начнет приносить прибыль. Или точку безубыточности: =ЕСЛИ(H7>=0;$C7;»»), где Н7 – это прибыль в текущем периоде (значение ячейки слева). С7 – это номер текущего периода (первый столбец).

Найдем рентабельность инвестиций. Это отношение прибыли в текущем периоде к предынвестиционным вложениям. Формула в Excel: =СУММ($H$7;H8)/-$H$7.

Рассчитаем коэффициент дисконтирования. Формула для нашего примера (где даты не учитываются): =1/(1+$B$1)^C7. В1 – ячейка с процентным выражением ставки дисконтирования. С7 – номер периода.

Найдем дисконтированную (приведенную) стоимость. Это произведение значения денежного потока в текущем периоде и коэффициента дисконтирования. Формула: =G7*K7.

Найдем индекс рентабельности (или дисконтированный индекс рентабельности). Аббревиатура – PI. Это отношение дисконтированной стоимости к начальным вложениям. Формула в Excel: =L8/-$G$7.

Найдем внутреннюю норму прибыли (IRR). Если даты не учитываются (как в нашем примере), воспользуемся встроенной функцией ВСД. Функция: =ВСД(G7:G17). Если даты учитываются, то подойдет функция ЧИСТВНДОХ. Посчитаем РР – срок окупаемости проекта. Для этой цели используем вложенные функции: . Или возьмем данные из таблицы.

Подведем итоги:

срок проекта – 10 лет;
чистый дисконтированный доход (NPV) – 107228р. (без учета даты платежей, принимая все периоды равными);
для нахождения данного значения возможно использование встроенных функций ЧПС и ПС (для аннуитетных платежей);
дисконтированный индекс рентабельности (PI) – 1,54;
рентабельность инвестиций (ROR) – 25%;
внутренняя норма доходности (IRR) – 21%;
срок окупаемости (РР) – 4 года.

Можно еще найти среднегодовую чистую (за вычетом оттоков) прибыль без учета инвестиций и процентной ставки: =(E18+СУММ(F7:F17))/C20. Где Е18 – сумма притоков денежных средств, диапазон F7:F17 – оттоки; С20 – срок инвестиционного проекта.

Скачать анализ чувствительности инвестиционного проекта.

Таблицу Excel с примером и формулами можно посмотреть, скачав файл с готовым примером.

Источник

Анализ чувствительности в Excel (анализ «что–если», таблицы данных)

Признаком качественно выполненного инвестиционного проекта является наличие анализа чувствительности параметров модели. Как результирующий итог модели (например, внутренняя норма доходности – IRR или объем инвестиций), поведет себя при том или ином изменении исходных посылок? Понятно, что это не единственная область, где анализ чувствительности востребован…

Если итог получен в результате сложных вычислений, то влияние отдельных параметров очень удобно оценивать с помощью анализа «что–если»…

Скачать статью в формате Word2007 Анализ чувствительности

Скачать пример в формате Excel2007 Анализ чувствительности

Комментарии: 11 комментариев

Очень познавательно и интересно. Но меня не спасет к сожалению.

Отличная статья! Просто и понятно написано! Здорово!

Не здорово. анализ чувствительности проводиться к нескольким параметрам. Пример: определяются доли статьи затрат в общем объеме затрат, выбираются несколько статей наиболее значимых и по изменению параметров (например цены на сырье) статьи проводиться анализ. в выводах — реальные предположения, пример: при росте цен на сырье (энергоносители, или снижения цен на реализцию продукции и т.д.) на 2,3,4,5,10 (кому как угодно) и т.д. % риск не получения доходов увеличивается на конкретную сумму …

«анализ чувствительности» это так, побаловаться. Надо хотя бы анализ сценариев, модель Монте-Карло. А лучше дерево решений.

Масон, для короткой статьи вполне достойно. Описанные вами инструменты мы сделали в надстройке к Excel — http://www.eds-plus.ru/eva.html. В ней реализованы:
— Анализ чувствительности (с ранжированием наиболее значимых параметров, как выше писал Дмитрий);
— Сценарный подход (c вычислением VaR — value at risk);
— Метод Монте-Карло;
— Подбор распределения.

Смотрите, версия на сайте лежит бесплатная.

А где конкретно на этом сайте лежит бесплатная прога по анализу чувствительности?

Сергей, вопрос по поводу анализа «что если» и конкретно таблиц данных: это работает видимо только если все данные и расчеты находятся в пределах одного листа (я перенесла таблицы данных в Вашем примере на новый лист, ссылки перенаправила правильно, но выходит ошибка «невозможность ссылки на ячейку ввода») Как решить этот вопрос? У меня финансовая модель инвест проекта на 15 разных листах в одной книге и формулы на всех листах ссылаются друг на друга. Как провести анализ чувствительности? С помощью таблиц данных не получается пока, только макросами. Помогите пожалуйста!!

Ирина, у меня тоже не получилось перенести Таблицу данных на другой лист, но… мне кажется в этом нет особой нужды. Вы пишите, что «…модель инвест проекта на 15 разных листах в одной книге и формулы на всех листах ссылаются друг на друга», но… вы ведь делаете анализ чувствительности в каждой конкретной Таблице данных только по одной из этих формул. Вот и расположите Таблицу данных на том же листе, что и анализируемая формула. Таким образом, у Вас будет много Таблиц данных на разных листах, а собрать вместе Вы их сможете либо с помощью ссылок на эти Таблицы, либо путем построения на одном листе диаграмм, ссылающихся на эти Таблицы… Успехов!

Анализ чувствительности инвестиционного проекта скачать в Excel

Метод анализа чувствительности

Основные целевые измеримые показатели финансовой модели:

NPV (чистая приведенная стоимость). Основной показатель доходности инвестиционного объекта. Рассчитывается как разность общей суммы дисконтированных доходов и размера самой инвестиции. Представляет собой прогнозную оценку экономического потенциала предприятия в случае принятия проекта.
IRR (внутренняя норма доходности или прибыли). Показывает максимальное требование к годовой прибыли на вложенные деньги. Сколько инвестор может заложить в свои расчеты, чтобы проект стал привлекательным. Если внутренняя норма рентабельности выше, чем ожидаемый доход на капитал, то можно говорить об эффективности инвестиций.
ROI/ROR (коэффициент рентабельности/окупаемости инвестиций). Рассчитывается как отношение общей прибыли (с учетом коэффициента дисконтирования) к начальной инвестиции.
DPI (дисконтированный индекс доходности/прибыльности). Рассчитывается как отношение чистой приведенной стоимости к начальным инвестициям. Если показатель больше 1, вложение капитала можно считать эффективным.

Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel

Начинаем заполнять таблицу для анализа чувствительности инвестиционного проекта:

Рассчитаем денежный поток. Так как у нас динамический диапазон, понадобится функция СМЕЩ. При расчете учитываем ликвидационную стоимость (в нашем примере – 0, неизвестна). Расчет будем производить «без дат». То есть они не повлияют на результаты. Денежный поток в «нулевом» периоде равняется предынвестиционным вложениям. В последующих периодах: .
Для расчета срока окупаемости инвестиционного проекта (РР) создаем дополнительный столбец. В инвестиционный период будут суммироваться все дополнительные инвестиции за вычетом прибыли от суммы вложенных финансовых средств. Формула для «нулевого» периода: =СУММЕСЛИ(G7:G17;» 0;G8;0). Где Н7 – это прибыль предыдущего периода (значение в ячейке выше). G8 – денежный поток в данном периоде (значение ячейки слева).
Теперь найдем, когда проект начнет приносить прибыль. Или точку безубыточности: =ЕСЛИ(H7>=0;$C7;»»), где Н7 – это прибыль в текущем периоде (значение ячейки слева). С7 – это номер текущего периода (первый столбец).
Найдем рентабельность инвестиций. Это отношение прибыли в текущем периоде к предынвестиционным вложениям. Формула в Excel: =СУММ($H$7;H8)/-$H$7.
Рассчитаем коэффициент дисконтирования. Формула для нашего примера (где даты не учитываются): =1/(1+$B$1)^C7. В1 – ячейка с процентным выражением ставки дисконтирования. С7 – номер периода.
Найдем дисконтированную (приведенную) стоимость. Это произведение значения денежного потока в текущем периоде и коэффициента дисконтирования. Формула: =G7*K7.
Найдем индекс рентабельности (или дисконтированный индекс рентабельности). Аббревиатура – PI. Это отношение дисконтированной стоимости к начальным вложениям. Формула в Excel: =L8/-$G$7.
Найдем внутреннюю норму прибыли (IRR). Если даты не учитываются (как в нашем примере), воспользуемся встроенной функцией ВСД. Функция: =ВСД(G7:G17). Если даты учитываются, то подойдет функция ЧИСТВНДОХ. Посчитаем РР – срок окупаемости проекта. Для этой цели используем вложенные функции: . Или возьмем данные из таблицы.

срок проекта – 10 лет;
чистый дисконтированный доход (NPV) – 107228р. (без учета даты платежей, принимая все периоды равными);
для нахождения данного значения возможно использование встроенных функций ЧПС и ПС (для аннуитетных платежей);
дисконтированный индекс рентабельности (PI) – 1,54;
рентабельность инвестиций (ROR) – 25%;
внутренняя норма доходности (IRR) – 21%;
срок окупаемости (РР) – 4 года.

Таблицу Excel с примером и формулами можно посмотреть, скачав файл с готовым примером.

Финансы в Excel

Таблицы подстановки

Подробности Создано 27 Март 2011

Microsoft Excel включает в свой состав несколько интересных средств для анализа данных. Данная статья описывает возможности одного из таких интерфейсных решений для проведения вычислений при помощи «таблицы подстановки» (в последних версиях Excel называется «таблица данных»).

Основным практическим применением таблицы подстановки является создание матриц факторного анализа показателей (анализа чувствительности) экономических моделей на изменение входящих параметров.

В файле-примере к данной статье построена микро-модель условного инвестиционного проекта. Анализ чувствительности проводится сначала для одного параметра — ставки дисконтирования. Во втором случае подставляется два параметра: ставка дисконтирования и сумма первоначальных инвестиций. Задача является типичной для проведения экономического анализа чувствительности. В условном примере вычисляния достаточно простые, поэтому вместо таблицы подстановки можно использовать стандартные формулы. В реальных экономических моделях вычисления гораздо сложнее, и реализовать матрицу чувствительности через формулы не удастся.

Для получения набора результатов функции с одним параметром необходимо сформировать 2 столбца (либо строки): ячейки параметров ячейки результатов. Ссылка на ячейку для получения базового результата анализа должна располагаться в верхнем правом углу диапазона. Там, кстати, может быть и более сложная формула, а не просто ссылка на ячейку.

Затем следует выделить область таблицы, включая ячейку с формулой (в примере B10:C14), и вызвать диалог формирования таблицы подстановки. В Excel2007-2013 — через Данные Работа с данными Анализ «что-если» Таблица данных, в Excel 97-2003 через меню Data Table. В диалоге необходимо указать ячейку, в которую следует подставлять указанные в таблице параметры. В примере варианты ставки дисконтирования располагаются по строкам, поэтому заполняем поле диалога «Подставлять значения по СТРОКАМ в:». Указываем ссылку на ячейку с рабочей ставкой дисконтирования, которая применяется в основных расчетах — $B$4.

После закрытия окна будут заполнены значения NPV для разных ставок дисконтирования.

Похожие действия необходимо произвести в случае двухмерной таблицы подстановки (матрицы). В диалоговом окне, кроме ссылки на параметр в строках требуется заполнить поле «Подставлять значения по СТОЛБЦАМ в:». Там указываем ссылку на рабочую ячейку с начальными инвестициями — $B$3. В отличие от вектора при использовании матрицы ссылка на результат должна располагаться в верхнем левом углу таблицы.

Как же это работает? В момент проведения расчетов Excel последовательно подставляет значения из строк и/или столбцов заголовка матрицы к заданным в диалоге ячейкам. После завершения каждого цикла вычислений результат записывается в соответсвующую ячейку таблицы подстановки. Затем происходит переход к следующему параметру, и вычисления повторяются. И так до тех пор, пока не будут перебраны все варианты параметров.

Очевидно, что при работе с большими таблицами подстановки вычисления, производимые в цикле, будут существенно замедлять работу с файлами. Чтобы этого не происходило, в Excel имеется специальный режим расчетов «Автоматически, кроме таблиц». С данной установкой при любом изменении формул, таблицы подстановки обновляться не будет до тех пор, пока пересчет не запущен принудительно (например, по нажатию F9).

Считается, что таблицы подстановки — устаревшее интерфейсное средство, сохраняемое в Excel только в целях совместимости с предыдущими версиями. В частности, можно реализовать циклические вычисления при помощи макросов. Но, например, для проведения факторного анализа показателей в сложных экономических моделях вряд ли найдется способ проще.

Применение таблиц подстановки оправдано только в случае сложных расчетов. Если в конечном итоге требуется рассчитать одно- или двухпараметрическую формулу, то проще ее скопировать на всю матрицу результатов, используя абсолютные и относительные ссылки. Иными словами, если имеется возможность в эту ячейку ввести расчетную формулу целиком, то вероятнее всего для расчетной модели вообще не следует использовать таблицу подстановки. В нижней части файла-примера показано как таблица подстановки может быть заменена стандартной формулой.

Как сделать анализ чувствительности проекта в excel?

Метод анализа чувствительности

Основные целевые измеримые показатели финансовой модели:

NPV (чистая приведенная стоимость). Основной показатель доходности инвестиционного объекта. Рассчитывается как разность общей суммы дисконтированных доходов и размера самой инвестиции. Представляет собой прогнозную оценку экономического потенциала предприятия в случае принятия проекта.
IRR (внутренняя норма доходности или прибыли). Показывает максимальное требование к годовой прибыли на вложенные деньги. Сколько инвестор может заложить в свои расчеты, чтобы проект стал привлекательным. Если внутренняя норма рентабельности выше, чем ожидаемый доход на капитал, то можно говорить об эффективности инвестиций.
ROI/ROR (коэффициент рентабельности/окупаемости инвестиций). Рассчитывается как отношение общей прибыли (с учетом коэффициента дисконтирования) к начальной инвестиции.
DPI (дисконтированный индекс доходности/прибыльности). Рассчитывается как отношение чистой приведенной стоимости к начальным инвестициям. Если показатель больше 1, вложение капитала можно считать эффективным.

Анализ чувствительности инвестиционного проекта в Excel

Начинаем заполнять таблицу для анализа чувствительности инвестиционного проекта:

Рассчитаем денежный поток. Так как у нас динамический диапазон, понадобится функция СМЕЩ. При расчете учитываем ликвидационную стоимость (в нашем примере – 0, неизвестна). Расчет будем производить «без дат». То есть они не повлияют на результаты. Денежный поток в «нулевом» периоде равняется предынвестиционным вложениям. В последующих периодах: .
Для расчета срока окупаемости инвестиционного проекта (РР) создаем дополнительный столбец. В инвестиционный период будут суммироваться все дополнительные инвестиции за вычетом прибыли от суммы вложенных финансовых средств. Формула для «нулевого» периода: =СУММЕСЛИ(G7:G17;»0;G8;0). Где Н7 – это прибыль предыдущего периода (значение в ячейке выше). G8 – денежный поток в данном периоде (значение ячейки слева).
Теперь найдем, когда проект начнет приносить прибыль. Или точку безубыточности: =ЕСЛИ(H7>=0;$C7;»»), где Н7 – это прибыль в текущем периоде (значение ячейки слева). С7 – это номер текущего периода (первый столбец).
Найдем рентабельность инвестиций. Это отношение прибыли в текущем периоде к предынвестиционным вложениям. Формула в Excel: =СУММ($H$7;H8)/-$H$7.
Рассчитаем коэффициент дисконтирования. Формула для нашего примера (где даты не учитываются): =1/(1+$B$1)^C7. В1 – ячейка с процентным выражением ставки дисконтирования. С7 – номер периода.
Найдем дисконтированную (приведенную) стоимость. Это произведение значения денежного потока в текущем периоде и коэффициента дисконтирования. Формула: =G7*K7.
Найдем индекс рентабельности (или дисконтированный индекс рентабельности). Аббревиатура – PI. Это отношение дисконтированной стоимости к начальным вложениям. Формула в Excel: =L8/-$G$7.
Найдем внутреннюю норму прибыли (IRR). Если даты не учитываются (как в нашем примере), воспользуемся встроенной функцией ВСД. Функция: =ВСД(G7:G17). Если даты учитываются, то подойдет функция ЧИСТВНДОХ. Посчитаем РР – срок окупаемости проекта. Для этой цели используем вложенные функции: . Или возьмем данные из таблицы.

срок проекта – 10 лет;
чистый дисконтированный доход (NPV) – 107228р. (без учета даты платежей, принимая все периоды равными);
для нахождения данного значения возможно использование встроенных функций ЧПС и ПС (для аннуитетных платежей);
дисконтированный индекс рентабельности (PI) – 1,54;
рентабельность инвестиций (ROR) – 25%;
внутренняя норма доходности (IRR) – 21%;
срок окупаемости (РР) – 4 года.

Скачать анализ чувствительности инвестиционного проекта.

Таблицу Excel с примером и формулами можно посмотреть, скачав файл с готовым примером.

Анализ чувствительности в Excel (анализ «что–если», таблицы данных)

Скачать статью в формате Word2007 Анализ чувствительности

Скачать пример в формате Excel2007 Анализ чувствительности

Анализ чувствительности в excel пример таблица данных

Если итог получен в результате сложных вычислений, то влияние отдельных параметров очень удобно оценивать с помощью анализа «что–если». Рассмотрим последовательность действий для использования этого механизма.

Допустим, вам надо провести анализ чувствительности внутренней нормы доходности следующего инвестиционного проекта (см. также Excel-файл):

Ответы легко получить, применив анализ «что–если», точнее одну из опций этого анализа – «таблицу данных»:

Разместите на листе ячейку с итоговой формулой. В нашем случае это ячейка F6, содержащая формулу: =ЧИСТВНДОХ(B2:B37;C2:C37)

На одну ячейку левее, то есть в ячейку Е6, введите название параметра, изменения которого мы будем изучать. В нашем примере «Рост инвестиций» (уменьшение инвестиций соответствует отрицательному проценту).
Под этим названием введите значения параметра. В нашем примере это значения от -10% до 10% в ячейках Е7:Е17.
Выделите диапазон, который включает итоговую формулу (F6), заголовок (Е6) и значения параметра (Е7:Е17). В нашем примере диапазон Е6:F17.
Выберите вкладку Формулы. Пройдите по меню Анализ «что–если»  Таблица данных…

В открывшемся меню в поле Подставлять значения по строке в: выберите ячейку, в которой содержится значение параметра, использовавшееся при расчете итоговой формулы (F6). В нашем примере надо сослаться на ячейку F2. На самом деле ячейка F6 не ссылается на F2, но зато ячейка F6 ссылается на ячейки В2:В7. А ячейки В2:В7, в свою очередь, ссылаются на F2. То есть, такого рода процедура позволяет анализировать любой параметр, который на каком-то этапе влияет на значение в итоговой формуле (F6).
В ячейках F7:F17 появятся значения доходности при уменьшении / увеличении
инвестиций ± 10%. Строим график для презентации руководству! 

Аналогично обрабатываем данные для получения графика чувствительности внутренней нормы доходности от роста / уменьшения доходов по проекту. Поскольку доходы планируются не столь точно, как расходы, диапазон расширяем до ± 40%

В качестве домашнего задания изучите, как располагать таблицу данных не по вертикали, а по горизонтали. 

И еще, помните, что в результате создания таблицы данных вы получаете формулу массива. Например, в ячейках F7:F17 отражаются формулы в фигурных скобках. Не пытайтесь изменять формулы в отдельно взятых ячейках! Хлопот не оберетесь… 

Источник

Допустим, у вас есть магазин стульев и вы продали стулья, как показано на скриншоте ниже. Теперь вы хотите проанализировать, как цена и объем продаж одновременно влияют на прибыль этого магазина, чтобы вы могли скорректировать свою стратегию продаж для получения большей прибыли. Собственно, анализ чувствительности может решить вашу проблему.

Проведите анализ чувствительности с помощью таблицы данных в Excel

Проведите анализ чувствительности с помощью таблицы данных в Excel

Этот метод будет применять функцию таблицы данных для анализа чувствительности в Excel. Пожалуйста, сделайте следующее:

1. Завершите таблицу отчета о прибылях и убытках, как показано на скриншоте ниже:
(1) В ячейке B11 введите формулу = B4 * B3;
(2) В ячейке B12 введите формулу = B5 * B3;
(3) В ячейке B13 введите формулу = B11-B12;
(4) В ячейке B14 введите формулу = B13-B6-B7.

2. Подготовьте таблицу анализа чувствительности, как показано на скриншоте ниже:
(1) В диапазоне F2: K2 введите объемы продаж от 500 до 1750;
(2) В диапазоне E3: E8 введите цены от 75 до 200;
(3) В ячейке E2 введите формулу = B14

3. Выберите Range E2: K8 и нажмите Данные > Что-Анализ > Таблица данных. Смотрите скриншот:

4. В появившемся диалоговом окне Таблица данных, пожалуйста (1) в Ячейка ввода строки в поле укажите ячейку с объемом продаж стульев (в моем случае B3), (2) в Ячейка ввода столбца укажите ячейку с ценой стула (в моем случае B4), а затем (3) нажмите OK кнопка. Смотрите скриншот:

5. Теперь таблица анализа чувствительности создана, как показано на скриншоте ниже.

Вы можете легко узнать, как изменяется прибыль при изменении объема продаж и цен. Например, если вы продали 750 стульев по цене 125.00 долларов, прибыль изменится до -3750.00 долларов; тогда как когда вы продали 1500 стульев по цене 100.00 долларов, прибыль изменилась до 15000.00 долларов.

Статьи по теме:

Лучшие инструменты для работы в офисе

Kutools for Excel Решит большинство ваших проблем и повысит вашу производительность на 80%

Снова использовать: Быстро вставить сложные формулы, диаграммы и все, что вы использовали раньше; Зашифровать ячейки с паролем; Создать список рассылки и отправлять электронные письма …
Бар Супер Формулы (легко редактировать несколько строк текста и формул); Макет для чтения (легко читать и редактировать большое количество ячеек); Вставить в отфильтрованный диапазон…
Объединить ячейки / строки / столбцы без потери данных; Разделить содержимое ячеек; Объединить повторяющиеся строки / столбцы… Предотвращение дублирования ячеек; Сравнить диапазоны…
Выберите Дубликат или Уникальный Ряды; Выбрать пустые строки (все ячейки пустые); Супер находка и нечеткая находка во многих рабочих тетрадях; Случайный выбор …
Точная копия Несколько ячеек без изменения ссылки на формулу; Автоматическое создание ссылок на несколько листов; Вставить пули, Флажки и многое другое …
Извлечь текст, Добавить текст, Удалить по позиции, Удалить пробел; Создание и печать промежуточных итогов по страницам; Преобразование содержимого ячеек в комментарии…
Суперфильтр (сохранять и применять схемы фильтров к другим листам); Расширенная сортировка по месяцам / неделям / дням, периодичности и др .; Специальный фильтр жирным, курсивом …
Комбинируйте книги и рабочие листы; Объединить таблицы на основе ключевых столбцов; Разделить данные на несколько листов; Пакетное преобразование xls, xlsx и PDF…
Более 300 мощных функций. Поддерживает Office/Excel 2007-2021 и 365. Поддерживает все языки. Простое развертывание на вашем предприятии или в организации. Полнофункциональная 30-дневная бесплатная пробная версия. 60-дневная гарантия возврата денег.

Вкладка Office: интерфейс с вкладками в Office и упрощение работы

Включение редактирования и чтения с вкладками в Word, Excel, PowerPoint, Издатель, доступ, Visio и проект.
Открывайте и создавайте несколько документов на новых вкладках одного окна, а не в новых окнах.
Повышает вашу продуктивность на 50% и сокращает количество щелчков мышью на сотни каждый день!

Комментарии (4)

Оценок пока нет. Оцените первым!

Источник